Детски 2017г

Как да проверите активите на компанията. Инвеститор придобива компания

На първо място, трябва да се уверите, че фирмата е регистрирана по предписания начин и работи. Това може да стане по различни начини.

Проверете TIN

Уверете се, че TIN на доставчика не е произволен набор от числа, а истински цифров код, който принадлежи на компанията, предлагаща транзакцията.

Много е лесно да проверите това, тъй като идентификационният номер на данъкоплатеца има свой собствен алгоритъм и фалшив номер най-вероятно няма да съответства на него. Можете да разпознаете грешка в TIN във всяка програма за изготвяне на информация за доходите на физически лица, като въведете номера в полето „TIN на работодателя“. Ако числото не отговаря на алгоритъма, ще се появи съобщение за грешка.

В същото време можете да установите автентичността на TIN и неговата принадлежност към определена компания на уебсайта на Федералната данъчна служба или чрез услугата за проверка на контрагента.

Поискайте копие от удостоверението за държавна регистрация (или лист за вписване в Единния държавен регистър на юридическите лица)

Удостоверението за държавна регистрация потвърждава, че контрагентът съществува като юридическо лице и е регистриран като данъкоплатец. От 1 януари 2017 г., когато се регистрират юридически лица и индивидуални предприемачи, вместо удостоверение за държавна регистрация се издава вписващ лист на необходимия регистър - Единния държавен регистър на юридическите лица или Единния държавен регистър на индивидуалните предприемачи. По този начин вписващият лист е документ, потвърждаващ факта на извършване на вписване в Единния държавен регистър на юридическите лица или Единния държавен регистър на индивидуалните предприемачи.

В съответствие с клауза 13 от Правилата за поддържане на Единния държавен регистър на юридическите лица, вписващият лист на държавния регистър е включен в регистрационното досие на юридическо лице. В съответствие с клауза 19 от Правилата за поддържане на Единния държавен регистър на индивидуалните предприемачи, вписващият лист на държавния регистър е включен в регистрационното досие на индивидуален предприемач.

Вземете извлечение от Единния държавен регистър на юридическите лица / Единния държавен регистър на индивидуалните предприемачи

Ново извлечение от Единния държавен регистър на юридическите лица потвърждава, че контрагентът е регистриран и не е дерегистриран към момента на получаването му. Освен това, като използвате извлечението от Единния държавен регистър на юридическите лица, можете да проверите данните, посочени от контрагентите в договори и други документи.

Извлечение може да бъде поискано директно от потенциален партньор или чрез службата на Федералната данъчна служба.

Балансът ви позволява да направите няколко важни извода за компанията:

  • Първо, той потвърждава, че компанията представя отчети.
  • Второ, ви позволява да установите дали организацията е извършвала стопанска дейност.
  • Трето, от счетоводните записи можете да научите за „портфолиото“ от средства, които компанията има. Ако една компания има практически нулева стойност на активите, значителни дългови задължения и уставен капитал от 10 000 рубли, това е причина да се замислите дали си струва да дадете на такава компания, например, търговски заем. Оборотът на компанията, който е твърде нисък в сравнение със сумата на предложената транзакция, също може да означава, че доставчикът крие част от приходите. В този случай е по-добре да откажете сделката.

Въз основа на данните от финансовите отчети е лесно да се създаде финансов анализ, който ще покаже динамиката на дейността на компанията и ще ви позволи да оцените нейната финансова стабилност. В услугата, на фирмената карта можете да намерите връзки към финансови отчети и мини-финансови анализи, които ще ви позволят веднага да видите ключови моменти в счетоводните форми, без да е необходимо да изучавате голям и сложен финансов отчет за компанията.

Информация за юридически лица, които имат данъчни просрочия и/или не са подавали данъчни отчети повече от една година, също може да бъде получена на уебсайта на Федералната данъчна служба.

Допълнителен анализ

Необходимо е да проверите почтеността на контрагента и да съберете доказателства, че сте извършили необходимите проверки. Защо е важно? В случай на съдебен спор това ще помогне да потвърдите, че вашата компания е демонстрирала .

От гледна точка на данъчните власти (), едно дружество не е упражнило дължимата грижа, ако не разполага с:

  • лични контакти на ръководството във фирмата контрагент при обсъждане на условията за доставка и при подписване на договори;
  • документално потвърждение на правомощията на ръководителя на фирмата контрагент, копия от неговия документ за самоличност;
  • информация за действителното местоположение на контрагента, както и местоположението на складови, производствени и търговски площи;
  • информация за метода за получаване на информация за контрагента (реклами, препоръки на партньори, официален уебсайт и др.);
  • информация за държавната регистрация на контрагента в Единния държавен регистър на юридическите лица;
  • информация за това дали контрагентът има необходимия лиценз (ако сделката е сключена в рамките на лицензирана дейност), сертификат за допускане до определен вид работа, издаден от саморегулираща се организация;
  • информация за други участници на пазара на подобни стоки, работи, услуги, включително тези, които предлагат по-ниски цени.

Информация за компанията

Адрес за групова регистрация

Масовото обръщение е един от признаците на летливите компании. В края на 2017 г. Министерството на финансите издаде предупреждение, че ако има потвърдена информация за недостоверността на подадената информация за адреса на юридическо лице, регистриращият орган има право да откаже регистрация. Според документа включването на информация за адреса на масова регистрация е основа за проверка на точността на данните в Единния държавен регистър на юридическите лица. По този начин, регистрирайки фирми на масов адрес, юридическо лице или индивидуален предприемач рискува да получи отказ за регистрация.

Но затягането на контрола върху масовите адреси се отнася не само за новите предприятия, но и за вече регистрираните фирми: данъчната служба изпраща писма до компаниите, които трябва да предоставят надеждна информация за адреса си на регистриращия орган. Няма да е възможно да се игнорира уведомлението от данъчните власти: ако адресът не е потвърден, представените документи не отговарят на надеждността, тогава в Единния държавен регистър на юридическите лица се прави запис за невярна информация за адреса, което може да доведе до изключване на организацията от регистъра, съгл. Още по-опасно е сключването на споразумения с контрагенти, регистрирани на масови адреси.

Как да проверите "масата" на адрес? Първо, на уебсайта на Федералната данъчна служба е налична услуга, която проверява въведения от потребителя адрес със списък от масови адреси. Второ, показва кои компании са регистрирани на същия адрес като контрагента или услугата, от която потребителят се интересува. В някои случаи такова „съседство“, дори и да не говорим за масова регистрация, може да се окаже значително.

Действително местоположение на контрагента

Несъответствието между действителния и юридическия адрес само по себе си не характеризира контрагента по никакъв начин. Според Федералната данъчна служба почти 80% от руските компании не се намират на юридическия адрес, посочен при регистрацията. Но данъчната служба препоръчва да се провери действителното местоположение на контрагента заедно с други данни.

Такава информация може да бъде получена чрез посещение на юридическия или действителния адрес на желания партньор. Това ще ви позволи не само да изясните дали офисът на контрагента наистина се намира там, но и да разгледате помещенията, производствените или търговските площи и да говорите със служители и съседи в офис сградата. Такова посещение може да бъде особено продуктивно, ако се направи инкогнито, под прикритието на купувач или потенциален партньор.

В Contour.Focus можете да видите панорама на сгради и околни райони за определено юридическо лице с едно кликване. Тази опция се нарича.

Изпълняемост на условията на договора за контрагента

Необходимо е да има очевидни доказателства, че контрагентът има реална възможност да изпълни условията на договора. На първо място се взема предвид времето, изразходвано за доставка или производство на стоки, извършване на работа или предоставяне на услуги.

Нарушения на данъчните закони

Данъкоплатецът има право да поиска от данъчните власти информация за плащането на данъци от контрагентите. Няма значение дали проверката отговаря на искането на компанията. Кодексът не установява задължението на данъчните органи да предоставят на данъкоплатците, по тяхно искане, информация за изпълнението от страна на контрагентите на задълженията, предвидени от законодателството за данъци и такси, или за техните нарушения на закона ().

Както показва арбитражната практика, надлежната проверка на компанията се доказва от самия факт на свързване с данъчната служба с молба за съдействие при проверка на почтеността на контрагентите.

За да бъде регистриран фактът на контакт с инспектората, искането трябва да бъде изпратено с препоръчано писмо с обратна разписка (ще имате един екземпляр от описа и върнатото уведомление) или да подадете искането лично в данъчната служба ( в този случай ще имате копие от искането с отметка за приемане).

Арбитражни дела

„Черен списък“ на уебсайта на Федералната данъчна служба

Говорим за регистър на неправоспособните лица. Дисквалификацията е административно наказание, което се състои в лишаване на дадено лице от определени права, по-специално правото да заема ръководни длъжности в изпълнителния орган на юридическо лице, да се присъедини към съвета на директорите (надзорния съвет) и да извършва предприемаческа дейност. да управлява юридическо лице.

Основание за лишаване от правоспособност може да бъде умишлен или фиктивен фалит, укриване на имущество или имуществени задължения, подправяне на счетоводни и други счетоводни документи и др.

За да избегнете сътрудничество с компании, чийто ръководител е бил дисквалифициран, достатъчно е да проверите потенциален партньор чрез специална услуга на уебсайта на Федералната данъчна служба. Търсенето се извършва по името на юридическото лице и OGRN.

До края на 2018 г. Федералната данъчна служба пусна в тестов режим услугата „Прозрачен бизнес“, която може да се използва за събиране на изчерпателна информация за организацията на данъкоплатеца и упражняване на надлежна проверка.

Ако въведете информация за TIN, OGRN или име на фирма в търсенето, ще се появи следната информация:

  • дата на държавна регистрация и основен държавен регистрационен номер на юридическото лице, начин на учредяване на юридическото лице и наименование на регистриращия орган;
  • информация за регистрацията на организацията в данъчните власти;
  • състояние на юридическото лице;
  • адрес на юридическото лице и информация за адреса на масова регистрация;
  • OKVED;
  • размер на уставния капитал;
  • неточна информация за ръководителя на компанията, управление на дейността на много други юридически лица;
  • категория малки и средни предприятия.

Трябва да обърнете внимание на знака триъгълник, който може да се появи в секцията като предупреждение. Това означава, че информацията изисква специално внимание.

Правомощия на лицето, подписващо документи

При проверка на контрагентите Министерството на финансите препоръчва получаването на документални доказателства за правомощията на управителя (негов представител). Ако документите са подписани от представител на компанията, трябва да получите пълномощно или друг документ от контрагента, упълномощаващ това или онова лице да подписва документи от името на компанията.

Министерството на финансите също препоръчва на данъкоплатците да изискват документи за самоличност от ръководителя на фирмата контрагент. Това ще потвърди, че документите са подписани от лицето, което има правомощия за това. Освен това може да има случаи, когато контрагентът е регистриран на изгубен или откраднат паспорт. Можете да разберете това на уебсайта на FMS.

Информация за транзакцията

Потвърждаване на лични контакти при сключване на сделка

Липсата на личен контакт при сключване на сделка може да означава, че данъкоплатецът не е проявил дължимата грижа. Събраните данни за обстоятелствата на сключване на споразумение с контрагента (кой е участвал в преговорите, кой е продал стоките и т.н.) ще помогнат да се докаже обратното.

Проверка на документите по сделката

Тази процедура ви позволява да избегнете не само искове от данъчните власти, но и възможни съдебни спорове.

  • проверете адреса, посочен в документите на контрагента, по-специално във фактурите;
  • уверете се, че документите на доставчика не съдържат логически противоречия и са в съответствие с Данъчния кодекс на Руската федерация и други закони;
  • сравнете подписите на служителите върху документи, за да елиминирате ситуацията, когато различни подписи са поставени от името на едно лице (по-добре е да изключите такива документи, така че Федералната данъчна служба да не ги обяви за фиктивни).

Даденият списък с „филтри“ е непълен. Има и други начини да бъдете внимателни при избора на контрагент и да получите най-пълната информация за него.

Платежоспособността на предприятието предполага способността на компанията своевременно да „изплати“ суми за съществуващи дългове и задължения в текущия период от време. Анализът на платежоспособността ви позволява да разгледате активите на компанията под формата на обезпечение на нейните дългове.

Изчислете стойността на втория индикатор (коефициент на бърза платежоспособност). Определя се като съотношение на сумата на вземанията, краткосрочните финансови инвестиции и сумата на паричните средства към стойността на краткосрочните задължения на компанията. Тоест, когато се изчислява това съотношение, е необходимо да се извадят неговите резерви от общите активи на предприятието. В крайна сметка материалните запаси не само имат най-малка ликвидност, но и в случай на тяхната необходима бърза продажба, продажната цена може да бъде много по-ниска от разходите за тяхното придобиване или производство. Стандартната стойност за такъв коефициент е 1.

Определете стойността на коефициента на абсолютна платежоспособност. Може да се изчисли като съотношението на паричните средства към сумата на краткосрочните задължения на организацията. Този показател показва какъв дял от задълженията могат да бъдат погасени в момента с наличните средства на компанията. От своя страна нормативната стойност на такъв коефициент е 0,25.

Изчислете коефициента на възстановяване на платежоспособността, ако предишни изчисления показват, че компанията има финансови проблеми. За да направите това, трябва да изчислите съотношението на коефициента на ликвидност на предприятието към неговата стандартна стойност, като използвате формулата: Kv = (Ktl k - Ktl n + 6/T(Ktl k))/2. За статията „Ktl k“ посочете коефициента на текуща ликвидност на предприятието в края на отчетния период; Вместо Ktl n, заменете изчислената стойност на коефициента на текуща ликвидност в началото на периода. „Т“ означава отчетният период (сумата от включените в него месеци), а коефициентът „6“ показва стандартния период за възстановяване на платежоспособността. Ако коефициентът на възстановяване на платежоспособността надвишава стойността „1“, предприятието има реален шанс да възстанови платежоспособността си през следващите шест месеца.

За да разберете финансовото състояние на контрагента, трябва да проверите балансите, отчета за печалбата и загубата и кредитния отчет. На какви параметри в тези документи трябва да обърнете внимание и как да ги тълкувате?

Активи и пасиви на контрагента

Един от най-показателните параметри на финансовите отчети на контрагента са активите и пасивите на предприятието контрагент. Активите са това, което компанията има в момента, пасивите са това, което контрагентът е използвал, за да придобие тези активи. Структурата на двойката актив/пасив и нейното съответствие с индустриалните норми също са важни. Така че, ако говорим за търговско предприятие, неговите активи трябва да имат доста голямо количество оборотен капитал. Напротив, трябва да има по-малко нетекущи активи, като недвижими имоти или транспорт. Търговската компания прави пари от оборота и ако значителна част от нейните активи се състои от нещо, което тя не може бързо да продаде, това е отрицателен тригер.

В производствения сектор е точно обратното. Трябва да има малко оборотни средства в активи, повече капиталови инвестиции, нетекущи активи.

Сред пасивите на предприятието контрагент се разграничават две големи групи:

  • Дългосрочни задължения (над 12 месеца). По правило това са заеми. Средствата, от които предприятието е придобило активи. Оборотни средства или капиталови инвестиции. Не трябва да има много дългосрочни ангажименти. И те не трябва да оказват натиск върху бюджета на контрагента или да намаляват нивото му на платежоспособност. По правило дългосрочните задължения са „скъпи задължения“, банковите лихви по кредитите са доста високи.
  • Краткосрочни задължения (до 1 година). Най-често това са вземания към контрагенти, по-рядко – краткосрочни кредитни продукти от банки. Краткосрочните пасиви са относително евтини. По правило контрагентите предоставят стоки или услуги без начисляване на лихви.

Баланс на контрагента

Финансовото състояние на контрагента може да се оцени малко по-лесно чрез други балансови параметри.

приходи. Един от най-надеждните индикатори за фин. отчитане на контрагента. Това е информация за средствата, получени в разплащателните сметки на контрагента за проверка на предприятието. Въз основа на приходите можете грубо да разберете каква е печалбата на компанията въз основа на средната пазарна рентабилност на бизнес, работещ в определена област в определен регион.

Нетният доход на компанията също се показва в баланса. Добре е, ако е отрицателен за една конкретна година. Това е нормално явление, например за стартиращ бизнес и млади компании. Ако наблюдавате нещо подобно в документите на опитна компания или нейните приходи намалеят след няколко години успешна работа, това е сигнал за извършване на по-задълбочена проверка на контрагента и установяване на причината. Теглени ли са тежки заеми? Увеличили ли са се разходите за производство на продукт/услуга?

Ако една компания показва отрицателни печалби за дълго време, тогава тя е изложена на риск. Рано или късно следващите задължения, поети от контрагента, ще станат критични за него и той няма да може да ги изпълни изцяло, в определения срок или изобщо няма да може да ги изпълни.

Финансово отчитане на контрагента онлайн

Как да проверите финансовото състояние на контрагента чрез интернет? , които можете да намерите в личния си акаунт в UNIRATE24.

Салдата на контрагентите имат един съществен недостатък. Те се предоставят със значително забавяне във времето. Руските компании представят информация за балансите си веднъж годишно. След това Росстат обработва получените данни. След това отваря достъп до тях, но на части. Пълното количество данни за всяка година може да бъде получено едва през септември на следващата година.

Поради това може да се разглежда като допълнителен източник на информация за текущото финансово състояние на контрагента. Тя ви позволява не само да проверите кредита на компанията, но и да видите с какви дългосрочни задължения са „натоварени“ финансите на контрагента. Каква е платежната му дисциплина? Контрагентът има ли парични пропуски? В този случай информацията ще бъде актуална действително в деня на заявката. Това обстоятелство благоприятно отличава кредитната история от информацията от Росстат, която се публикува със значително закъснение.

Обърнете специално внимание на финансите на вашия контрагент. Преценете дали контрагентът е в състояние да изпълни задълженията си към вас без риск от нарушаване на срокове и обеми. Препоръчваме да проверявате не само новите изпълнители, но и тези, с които сте в тясно сътрудничество от дълго време. При настоящата икономическа реалност подобна проверка не би била излишна.

Нетни активи - формула за изчисление на баланса 2018-2019 годобрен от руското Министерство на финансите. Как да изчислим нетните активи на компанията? Какви изводи могат да се направят, като се анализира размерът на нетната стойност на активите на компанията? Колко често трябва да изчислявате нетната си стойност? Отговорите на тези въпроси ще намерите в нашата статия.

Обща концепция за нетни активи

Оценката на ефективността и успешното планиране на работата на съвременните компании е невъзможно без анализ на техните икономически показатели. Една от най-важните стойности сред тези показатели е стойността на нетните активи (NA).

Стойността на нетните активи е разликата между стойността на всички активи на организацията (имущество, земя, парични средства и т.н.) и сумата от всички нейни пасиви (дългове за данъци и плащания към бюджета, заеми и др.). Казано по-просто, нетните активи са онези средства на компанията, които ще останат след изплащане на задълженията към кредиторите.

Изчисляването на нетните активи е задължително веднъж годишно и се отразява в годишния финансов отчет на ред 3600 от Раздел 3 на Отчета за промените в капитала. Прави се и когато е необходимо да се получи информация за текущото финансово състояние, за изплащане на междинни дивиденти или действителната стойност на дела на участника.

Как да изчислим нетната стойност на активите според баланса за 2018-2019 г. (формула)

За да разберем това, нека се обърнем към заповедта на Министерството на финансите на Русия от 28 август 2014 г. № 84n, която предвижда процедурата за тяхното изчисляване.

Важи за фирми от следните форми на собственост:

  • акционерни дружества (публични и непублични);
  • дружества с ограничена отговорност;
  • държавни и общински единни предприятия;
  • кооперации (индустриални и жилищни спестявания);
  • бизнес партньорства.

Съгласно Заповед № 84n, за да се изчислят нетните активи на дружеството, стойността на пасивите трябва да се извади от стойността на активите. Формулата, използвана за това е:

NA = (VAO + OJSC - ZU - ZVA) - (DO + KO - DBP),

NA - нетни активи;

VAO - нетекущи активи на организацията;

OJSC - текущи активи на организацията;

ZU - дългът на учредителите към организацията за попълване на дялове в уставния капитал;

ZBA - дълг, възникнал при обратното изкупуване на собствени акции;

DO - дългосрочни задължения;

КО - пасиви с краткосрочен характер;

DBP - бъдещ доход (под формата на държавна помощ и безвъзмездно получаване на имущество).

За да изчислите нетните активи, можете да използвате и данните, съдържащи се в баланса на компанията. За да се изчисли стойността на нетните активи в баланса, формулата може да се промени:

NA = (ред 1600 - ZU) - (ред 1400 + ред 1500 - DBP).

За повече информация относно стойностите, дадени в тази формула, прочетете статията „Нетни активи - какви са те в баланса (нюанси)?“ .

Моля, обърнете внимание, че не е достатъчно просто да направите изчислението на калкулатор; то трябва също да бъде формализирано. В момента няма одобрен формуляр. Компаниите трябва самостоятелно да разработят формуляр за изчисляване на нетните активи за 2018-2019 г. и да го одобрят като приложение към своите счетоводни политики. Въпреки това, по-рано, преди публикуването на Заповед № 84n на Министерството на финансите от 28 август 2014 г., формулярът, даден в приложението към Заповед № 10 на Министерството на финансите на Руската федерация и Федералната комисия по ценните книжа За изчисляване на нетните активи е използван пазар на Русия от 29 януари 2003 г. № 03-6/pz. Формата на този формуляр изброява всички показатели, които са необходими за изчисляване на нетните активи дори и сега, поради което считаме използването му за приемливо (след одобрението му в счетоводната политика на организацията).

Можете да изтеглите този формуляр на нашия уебсайт:

Анализ на нетната стойност на активите

Лесно е да се заключи, че когато се анализират нетните активи, изходът трябва да бъде положителен. Отрицателният ще покаже, че компанията е нерентабилна и с голяма степен на вероятност в близко бъдеще може да стане напълно неплатежоспособна, тоест неплатежоспособна. Единственото изключение може да бъде наскоро открита компания, тъй като по време на съществуването си инвестираните средства не са имали време да се оправдаят и не са генерирали приходи по обективни причини. По този начин динамиката на изчисляване на нетните активи е един от ключовите показатели за финансовото състояние на компанията.

Обърнете внимание, че при изчисляването и оценката на нетните активи уставният капитал на дружеството играе важна роля. Ако размерът на нетните активи надвишава размера на уставния капитал, това показва благосъстоянието на компанията. Ако нетните активи на някакъв етап станат по-малко от размера на уставния капитал, това показва обратното: организацията работи на загуба.

Какви последствия очакват компанията, ако нетните активи са по-малки от уставния капитал, прочетете.

Нека повторим: тази ситуация е приемлива само за първата година от дейността на компанията. Въпреки това, ако след този период ситуацията не се промени в положителна посока, ръководството на дружеството е длъжно да намали размера на уставния капитал до размера на нетните активи. Ако тази цифра е равна или по-малка от минималните показатели, установени от закона, трябва да се повдигне въпросът за закриване на предприятието (клауза 4, член 30 от Закона „За LLC“ от 02.08.1998 г. № 14-FZ) .

Прочетете повече за последствията от отрицателните стойности на NA в материала „Какви са последствията от отрицателната нетна стойност?“ .

Резултати

Размерът на нетните активи е един от най-важните показатели за финансовата жизнеспособност на една организация. Колкото по-висок е той, толкова по-успешна е организацията и толкова по-привлекателна е за инвестиции. Само организация с високи нетни активи може да гарантира интересите на своите кредитори. Ето защо е необходимо да бъдете много внимателни, когато оценявате стойността на нетните активи на компанията.

Нека разгледаме концепцията, формулата за изчисление и икономическото значение на нетните активи на компанията.

Нетни активи

Нетни активи (АнглийскиНетАктиви) – отразяват реалната стойност на имуществото на предприятието. Нетните активи се изчисляват от акционерни дружества, дружества с ограничена отговорност, държавни предприятия и надзорни органи. Промяната в нетните активи ви позволява да оцените финансовото състояние на предприятието, платежоспособността и нивото на риска от фалит. Методологията за оценка на нетните активи е нормативно регламентирана и служи като инструмент за диагностициране на риска от фалит на компании.

Нетна стойност на активите. Формула за изчисление

Активите включват нетекущи и текущи активи, с изключение на дълга на учредителите за вноски в уставния капитал и разходите за обратно изкупуване на собствени акции. Задълженията включват краткосрочни и дългосрочни задължения, с изключение на приходите за бъдещи периоди. Формулата за изчисление е следната:

NA – стойността на нетните активи на предприятието;

А1 – нетекущи активи на предприятието;

А2 – текущи активи;

ZU - задължения на учредителите за вноски в уставния капитал;

ZBA – разходи за обратно изкупуване на собствени акции;

P2 – дългосрочни пасиви

P3 – краткосрочни задължения;

DBP – приходи за бъдещи периоди.

Размерът на нетните активи се изчислява въз основа на данните от баланса (формуляр № 1), а формулата е следната:

Пример за изчисляване на нетната стойност на активите на бизнес в Excel

Нека разгледаме пример за изчисляване на стойността на нетните активи за организацията OJSC Gazprom. За да се оцени стойността на нетните активи, е необходимо да се получат финансови отчети от официалния уебсайт на компанията. Фигурата по-долу подчертава редовете на баланса, необходими за оценка на стойността на нетните активи; данните са представени за периода от 1-во тримесечие на 2013 г. до 3-то тримесечие на 2014 г. (по правило оценката на нетните активи се извършва ежегодно ). Формулата за изчисляване на нетните активи в Excel е следната:

Нетни активи=C3-(C6+C9-C8)

Видео урок: „Изчисляване на нетните активи“

Анализът на нетните активи се извършва в следните задачи:

  • Оценка на финансовото състояние и платежоспособността на дружеството (виж → “ “).
  • Сравнение на нетните активи с уставния капитал.

Оценка на платежоспособността

Платежоспособността е способността на предприятието да плаща навреме и изцяло задълженията си. За да се оцени платежоспособността, първо се прави сравнение на размера на нетните активи с размера на уставния капитал и второ, оценка на тенденцията на промяна. Фигурата по-долу показва динамиката на изменението на нетните активи по тримесечия.

Анализ на динамиката на изменението на нетните активи

Трябва да се разграничат платежоспособността и кредитоспособността, тъй като кредитоспособността показва способността на предприятието да изплаща задълженията си, като използва най-ликвидните видове активи (виж →). Докато платежоспособността отразява способността за изплащане на дългове както с помощта на най-ликвидните активи, така и с тези, които бавно се продават: машини, оборудване, сгради и др. В резултат на това това може да повлияе на устойчивостта на дългосрочното развитие на цялото предприятие като цяло.

Въз основа на анализ на характера на промените в нетните активи се оценява нивото на финансовото състояние. Таблицата по-долу показва връзката между тенденцията в нетните активи и нивото на финансово здраве.

Сравнение на нетните активи с уставния капитал

В допълнение към динамичната оценка, размерът на нетните активи на OJSC се сравнява с размера на уставния капитал. Това ви позволява да оцените риска от фалит на предприятието (вижте →). Този критерий за сравнение е определен в закона на Гражданския кодекс на Руската федерация ( клауза 4 чл. 99 Граждански кодекс на Руската федерация; клауза 4 чл. 35 от Закона за акционерните дружества). Неспазването на това съотношение ще доведе до ликвидация на това предприятие по съдебен ред. Фигурата по-долу показва съотношението на нетните активи и уставния капитал. Нетните активи на OJSC Gazprom надвишават уставния капитал, което елиминира риска от фалит на предприятието в съда.

Нетни активи и нетна печалба

Нетните активи се анализират и с други икономически и финансови показатели на организацията. Така динамиката на нарастване на нетните активи се сравнява с динамиката на промените в приходите от продажби и. Приходите от продажби са показател, отразяващ ефективността на системите за продажби и производство на предприятието. Нетната печалба е най-важният показател за рентабилността на бизнеса, чрез нея основно се финансират активите на предприятието. Както се вижда от фигурата по-долу, нетната печалба намалява през 2014 г., което от своя страна се отразява върху стойността на нетните активи и финансовото състояние.

Анализ на темпа на нарастване на нетните активи и международен кредитен рейтинг

В научната работа на Жданов И.Ю. показва, че има тясна връзка между скоростта на промяна в нетните активи на предприятието и стойността на международния кредитен рейтинг на такива агенции като Moody's, S&P и Fitch. Намаляването на темпа на икономически растеж на нетните активи води до намаляване на кредитния рейтинг. Това от своя страна води до намаляване на инвестиционната привлекателност на предприятията за стратегически инвеститори.

Резюме

Нетната стойност на активите е важен показател за размера на недвижимата собственост на предприятието. Анализът на динамиката на промените в този показател ни позволява да оценим финансовото състояние и платежоспособността. Стойността на нетните активи се използва в регламентирани документи и законодателство за диагностициране на риска от фалит на компании. Намаляването на темпа на растеж на нетните активи на предприятието води до намаляване не само на финансовата стабилност, но и на нивото на инвестиционна привлекателност. Абонирайте се за бюлетина за експресни методи за финансов анализ на предприятие.